Krótko o środowisku wewnętrznym organizacji. Streszczenie: Środowisko wewnętrzne i zewnętrzne organizacji
Pytania Równowaga na rynkach towarowych, krzywa IS Równowaga na rynku pieniężnym, krzywa LM Równowaga łączna na rynkach towarowych i pieniężnych w modelu IS-LM Model IS-LM w okresie krótkoterminowym i okresy długoterminowe. Model IS-LM z elastycznymi cenami. Korelacja pomiędzy modelami IS-LM i AD-AS
Wady modelu keynesowskiego Keynesowski model makroekonomiczny („dochody i wydatki”) w interpretacji krzyża keynesowskiego jest przydatny, ponieważ pokazuje, co determinuje dochód w gospodarce przy określonym poziomie planowanych inwestycji. Jest to jednak nadmierne uproszczenie, gdyż poziom planowanych inwestycji jest stały, gospodarka znajduje się w sytuacji albo inflacji, albo bezrobocia, w modelu nie ma poziomu cen, wszystko mierzy się realnymi wskaźnikami, natomiast problemy inflacji są omawiane
Model IS-LM jako przezwyciężenie sprzeczności keynesowskiego modelu krzyżowego Analiza prowadzona jest w dwóch sektorach gospodarki: w sektorze realnym, w którym warunkiem równowagi jest I = S, w sektorze monetarnym, gdzie występuje warunek równowagi równość popytu na płynność i podaży pieniądza L = M Celem konstrukcji modelu jest określenie warunków wspólnej równowagi na dwóch rynkach – towarowym i pieniężnym
Równowaga na rynkach towarowych. Krzywa IS Ograniczenia i założenia Gospodarka zamknięta Stałe parametry polityki fiskalnej (wydatki rządowe i podatki się nie zmieniają) Analiza analogiczna jak w keynesowskim modelu krzyżowym Funkcja konsumpcji i oszczędności zależą od dochodu C=C(Y) S=S(Y ) S(Y)>0 Równość oszczędności i inwestycji zapewnia równowagę na rynkach towarowych S(Y)=I(r) Jednak wraz z funkcją konsumenta wprowadzana jest funkcja inwestycyjna. Decyzje inwestycyjne podejmowane są w zależności od wysokości stopa procentowa I=I(r) I(r) 0 Równość oszczędności i inwestycji zapewnia równowagę na rynkach towarowych S(Y)=I(r) Jednak wraz z funkcją konsumenta wprowadzana jest funkcja inwestycyjna. Decyzje inwestycyjne podejmowane są w zależności od wysokości stopy procentowej I=I(. r) Ja(r)" >
Graficzne wyjaśnienie ustanowienia równości inwestycji i oszczędności poprzez wzajemne dostosowanie poziomu stóp procentowych i dochodu narodowego. Sytuacja pierwsza Gdy r=r 0 planowane są inwestycje na poziomie I=I 0 Aby inwestycje w takim wolumenie mogły zostać zrealizowane potrzebne są oszczędności w wysokości S 0 (I 0 = S 0) Aby była ekonomia aby zaoszczędzić S 0 potrzebny jest dochód Y 0 (wyznaczany funkcją oszczędności) Otrzymujemy pierwszy punkt na wykresie (Y,r) Druga sytuacja, stopa procentowa spada do r 1, planowane inwestycje rosną do I 1, oszczędności należy zwiększyć do S 1, a dochody - do Y 1, otrzymujemy drugi punkt na wykresie (Y,r) r I S Y r0r0 r1r1 I 1 I 0 I=S I=I(r) S=S(Y) S1S1 S0S0 T 0 T 1 IS
Wnioski Każda stopa procentowa odpowiada pewnemu poziomowi dochodu narodowego. Łącząc wszystkie punkty na wykresie (Y,r), otrzymujemy krzywą IS, na której każdy punkt daje nam kombinację stopy procentowej i dochodu, przy której osiągniemy równowagę. na rynkach towarowych Krzywa IS pokazuje, że im wyższa stopa procentowa, tym niższy poziom planowanych inwestycji, a co za tym idzie, niższy poziom dochodów.
Model IS oparty na krzyżu keynesowskim Zaczynamy od harmonogramu inwestycji. Wyznaczamy I Na keynesowskim wykresie krzyżowym, planowane wydatki przenosimy w górę o I On Wykres Y, r narysuj punkty (Y 0, r 0) i (Y 1, r 1) i połącz je. Powstała krzywa to krzywa IS r r r0r0 r0r0 r1r1 r1r1 I 0 I 1 I I r Y Y E I Y 0 Y 1 C+I 0 +G C+I 1 +G IS
Algebraiczna konstrukcja krzywej IS (1) Gospodarka jest zamknięta, funkcje konsumpcji i inwestycji są liniowe Wtedy Y= C(Y-T)+I(r)+G Niech funkcję konsumpcji przedstawimy jako C=a+b(Y-T) , gdzie aib to parametry dodatnie a - konsumpcja autonomiczna, b - krańcowa skłonność do konsumpcji Funkcję inwestycji przedstawia się w postaci I = c-dr, gdzie c i d to parametry dodatnie, c - inwestycje autonomiczne d - parametr określający jak inwestycje reagują na stopę procentową. Im wyższy jest ten współczynnik, tym bardziej wrażliwa jest inwestycja na stopę procentową i odwrotnie. Ponieważ inwestycje spadają wraz ze wzrostem stopy procentowej, d jest poprzedzone znakiem -
Algebraiczna konstrukcja krzywej IS (2) Podstaw równania konsumpcji i inwestycji do tożsamości rachunków narodowych i przekształć ją Y=+(c-dr)+G Y-bY=a-bT+c-dr+G Y(1 -b)= (a +c)+(G-bT)-dr Y= (a+c)/(1-b) + 1/(1-b)G – b/(1-b)T – d /(1-b) r To równanie wyraża algebraicznie krzywą IS. Podaje parametry poziomu dochodu Y dla dowolnej stopy procentowej r oraz zmienne polityki fiskalnej G i T. Dla stałych G i T pokazuje zależność pomiędzy Y i r
Znaczenie ekonomiczne współczynników 1/(1-b) – mnożnik wydatków – b/(1-b) – mnożnik podatkowy d/(1-b) – współczynnik obrazujący wrażliwość Y na zmiany r i określający nachylenie IS Im większe d, tym większa wrażliwość na zmiany oprocentowania inwestycji, a co za tym idzie – dochodów. Niewielka zmiana stopy procentowej prowadzi do dużej zmiany dochodu – krzywa IS jest płaska. I odwrotnie, im większa skłonność do konsumpcji, tym większy mnożnik. Oznacza to, że nawet niewielkie zmiany w inwestycjach spowodowane zmianami stóp procentowych doprowadzą do znaczące zmiany W przypadku dochodu krzywa IS jest płaska. I odwrotnie, znak „-” przed współczynnikiem d/(1-b) wskazuje, że krzywa IS ma nachylenie ujemne
Przesunięcia krzywej IS Krzywa IS jest konstruowana dla określonej polityki fiskalnej, tzn. G i T są stałe. Kiedy zmienia się polityka fiskalna, krzywa IS przesuwa się. Ponieważ współczynnik przed wydatkami rządowymi (mnożnik wydatków) jest dodatni, wzrost wydatków rządowych przesuwa krzywą IS w prawo, a redukcja w lewo. Przykład: wzrost wydatków rządowych E Y Y r Y 0 Y 1 G×(1/1-b) G E0E0 E1E1 IS 0 IS 1
Konstrukcja krzywej LM Zacznijmy od drugiej ćwiartki Dochód Yo powoduje zapotrzebowanie na pieniądze w celu zabezpieczenia transakcji Lcd. 0 Pozostała część pieniądza musi zostać wchłonięta przez popyt spekulacyjny (popyt na pieniądz jako własność) Lim.o Na wykresie w ćwiartce 4 określamy stopę procentową ro, po której populacja i firmy dobrowolnie trzymałyby resztę pieniędzy. Na wykresie w pierwszej ćwiartce otrzymujemy punkt odpowiadający parze Y 0 i r 0. To samo powtarzamy dla nowego poziomu dochodu (większy dochód więcej pieniędzy w przypadku transakcji pozbawionych pieniędzy jako własności, ludność i firmy dobrowolnie odmówią przechowywania pieniędzy tylko wtedy, gdy stopa procentowa wzrośnie, a stopa wzrośnie) Otrzymujemy Nowa para wartości Y 1, r 1 i połącz punkty na wykresie. To jest krzywa LM, na której każdy punkt pokazuje taką kombinację dochodu i stopy procentowej, przy której ustala się równowaga na rynku pieniężnym.
Algebraiczna konstrukcja krzywej LM W równowadze na rynku pieniężnym popyt na pieniądz jest równy jego podaży M/P=L(Y,r) Niech funkcja popytu na pieniądz będzie liniowa L(Y,r)=eY – fr gdzie e i f są dodatnie e – pokazuje, o ile wzrasta popyt na pieniądz wraz ze wzrostem dochodu f – określa, o ile spada popyt na pieniądz wraz ze wzrostem stopy procentowej Znak „-” przed wartością procentową wskazuje informacja zwrotna pomiędzy stopą procentową a popytem na pieniądz
Konstrukcja algebraiczna krzywej LM Zapiszmy warunek równowagi na rynku pieniężnym M/P = eY – fr Przekształcamy go tak, aby stopa procentowa była po lewej stronie r = (e/f)Y – (1/f) ( M/P) To równanie daje nam wielkość stopy procentowej, która zapewnia równowagę rynku pieniężnego przy dowolnej wartości dochodu i realnej podaży pieniądza. Krzywa LM graficznie przedstawia to równanie dla różne znaczenia Y i r przy stałych wartościach M/P
Znaczenie współczynników Ponieważ współczynnik Y jest dodatni, krzywa LM ma nachylenie dodatnie: wyższy dochód wymaga wyższej stopy procentowej, aby zapewnić równowagę na rynku pieniężnym. Ponieważ współczynnik realnych zasobów gotówki (M/P) jest ujemny , ich zmniejszenie przesuwa krzywą LM w górę, a zwiększenie w dół współczynnika e/f wyznacza nachylenie krzywej. Jeśli wartość e jest mała, tj. popyt na pieniądz jest mało wrażliwy na zmiany dochodów, wówczas krzywa LM jest płaska (wymagane mała zmiana stóp procentowych, aby zrekompensować niewielki wzrost transakcyjnego popytu na pieniądz), jeśli f jest małe (tj. popyt na pieniądz w niewielkim stopniu zależy od stopy procentowej), to krzywa LM jest stroma, ponieważ przesunięcie popytu na pieniądz ze względu na zmianę dochodów prowadzi do znacznej zmiany procentowej
Przesunięcie krzywej LM Ponieważ krzywa LM jest konstruowana dla określonej podaży pieniądza w ujęciu realnym, zmiana tej podaży (przede wszystkim w wyniku polityki pieniężnej) spowoduje przesunięcie krzywej – Bank Centralny zmniejsza podaż pieniądza z M1 do M2, co spowoduje spadek podaży pieniądza w ujęciu realnym z (M/P)1 do (M/P)2. Dla dowolnego poziomu dochodu Y zmniejszenie podaży pieniądza zwiększa stopę procentową, co równoważy rynek pieniężny. Krzywa LM przesuwa się w górę w lewo - Wzrost podaży pieniądza - przesunięcie krzywej LM w dół w prawo r r M/P (M/P) 2 (M/P) 1 r2r2 r1r1 r2r2 L Y Y A spadek pieniądza dostarczaj LM 1 LM 2
Interpretacja krzywej LM z punktu widzenia ilościowej teorii pieniądza Zgodnie z teorią ilościową MV=PY W tym przypadku zakłada się, że prędkość obiegu pieniądza V jest stała. Oznacza to, że dla dowolnego poziomu cen tylko podaż pieniądza determinuje poziom dochodów. Inaczej mówiąc, poziom dochodu nie zależy od stopy procentowej i krzywa LM musi być pionowa r LM Y
Interpretacja krzywej LM z punktu widzenia ilościowej teorii pieniądza Normalną krzywą LM z dodatnim nachyleniem można otrzymać z ilościowej teorii pieniądza jedynie po usunięciu przesłanki stała prędkość obieg pieniądza W rzeczywistości popyt na pieniądz zależy również od stopy procentowej: wyższa stopa procentowa zwiększa koszt przechowywania pieniądza i zmniejsza popyt na pieniądz. Ponieważ ludzie reagują na wyższą stopę procentową poprzez zmniejszenie podaży pieniądza jednostka monetarna w gospodarce szybciej przechodzi z rąk do rąk, tj. prędkość obiegu pieniądza wzrasta zatem możemy napisać MV(r)=PY V=V(r) V(r)>0, czyli prędkość obiegu jest dodatnio powiązana ze stopą procentową. 0, czyli prędkość obiegu jest dodatnio powiązana ze stopą procentową”.
MV(r)=PY To równanie ilościowej teorii pieniądza daje krzywą LM o nachyleniu dodatnim. Ponieważ wzrost stopy procentowej zwiększa prędkość obiegu, zwiększa Y dla danego M i P. Dla danego r i P wzrost M prowadzi do wzrostu Y. Krzywa LM przesuwa się w prawo. Spadek M powoduje przesunięcie krzywej LM w lewo Zatem ilościowa teoria pieniądza daje tę samą krzywą LM, co teoria preferencji płynności, tylko w innej interpretacji
Równowaga łączna na rynkach towarowych i pieniężnych w modelu IS-LM Model IS-LM służy do wyjaśnienia funkcjonowania gospodarki w krótkoterminowy gdy poziom cen zostanie ustalony. Model składa się z dwóch równań Y= C(Y-T)+I(r)+G IS M/P=L(r,Y) LM polityka fiskalna G i T polityka pieniężna M egzogeniczny poziom cen P zmienne
Równowaga łączna na rynku towarów i pieniędzy Mając G, T, M i P, krzywa IS daje takie kombinacje dochodu i stopy procentowej, które zapewniają równowagę na rynku towarów i usług, a krzywa LM daje takie kombinacje r i Y które spełniają równowagę na rynku pieniężnym r Równowaga ekonomiczna w modelu IS-LM jest to punkt przecięcia spełniający jednocześnie warunki równowagi zarówno na rynku towarowym, jak i pieniężnym (w punkcie przecięcia obu krzywych wydatki realne zrównują się z planowanymi, a popyt na realne gotówka równa podaży pieniądza) LM IS Y Y* r*
Model IS-LM jako teoria zagregowanego popytu Model IS-LM można wykorzystać do skonstruowania krzywej zagregowanego popytu. Ponieważ zagregowany popyt odzwierciedla relację pomiędzy poziomem cen a dochodem, należy usunąć przesłankę cen stałych. Sytuacja wyjściowa: poziom cen P 1, IS i LM przecinają się w punkcie Y 1. Na drugim wykresie zanotujmy kombinację. z P 1 i Y 1 Ceny wzrosły do P 2. Kiedy oferta stała pieniędzy, realne salda gotówkowe maleją, a krzywa LM przesuwa się w górę. Nowa równowaga IS i LM w punkcie Y 2. Zaznaczmy na drugim wykresie kombinację P 2 i Y 2. Łącząc pierwszy i drugi punkt na drugim wykresie, otrzymamy krzywą AD r LM(P 1) LM (P 2) Y 2 Y 1 Y Y P P2P2 P1P1 AD
Przesunięcie wzdłuż krzywej zagregowanego popytu i przesunięcie krzywej zagregowanego popytu Zmiana poziomu dochodów w modelu IS-LM wynikająca ze zmiany poziomu cen oznacza przesunięcie wzdłuż krzywej zagregowanego popytu (wykresy na poprzednim slajd) Zmiana poziomu dochodów w modelu IS-LM przy cenach na stałym poziomie (np. w wyniku restrykcyjnej polityki fiskalnej) – przesunięcie krzywej AD r LM Y 2 Y 1 Y Y P P AD 2 IS 1 IS 2 ne 1
Literatura Agapova T.A., Seregina S.F. Makroekonomia. Ch. 9. Galperin V.M., Grebennikov P.I. i inne. Rozdziały 3, 4, 6. Mankiw N.G. Makroekonomia. Rozdz.9, 10. Sachs J.D., Larren F.B. Makroekonomia. Globalne podejście. Ch. 12. Livshits A.Ya. Wprowadzenie do gospodarka rynkowa. M
W modelu AD-AS i keynesowskim modelu krzyżowym rynkowa stopa procentowa jest zmienną zewnętrzną (egzogeniczną) i ustalana jest na rynku pieniężnym stosunkowo niezależnie od równowagi na rynku dóbr. Głównym celem analizy ekonomicznej wykorzystującej model IS-LM jest połączenie rynków towarowych i pieniężnych ujednolicony system. W efekcie rynkowa stopa procentowa staje się zmienną wewnętrzną (endogeniczną), a jej wartość równowagi odzwierciedla dynamikę procesy gospodarcze, występujące nie tylko na rynku pieniężnym, ale także na rynkach towarowych.
Model IS-LM (inwestycje – oszczędności, preferencja płynności – pieniądz) jest modelem równowagi towarowo-pieniężnej, który pozwala na identyfikację siły ekonomiczne, definiując funkcję zagregowanego popytu. Model pozwala znaleźć takie kombinacje rynkowej stopy procentowej R i dochodu Y, przy których równowaga zostaje osiągnięta jednocześnie na rynku towarowym i pieniężnym.
Podstawowe równania modelu IS-LM:
1) Y = C + I + G + Xn - główna tożsamość makroekonomiczna.
2) C = a + b(Y-T) - funkcja konsumpcji, gdzie T = Ta + tY.
3) I = e - dR - funkcja inwestycji.
4) Xn = g - m"Y - n"R - czysta funkcja eksportu.
5) - funkcja popytu na pieniądz.
Zmienne wewnętrzne modelu: Y (dochód), C (konsumpcja), I (inwestycje), Xn (eksport netto), R (stopa procentowa).
Zmienne zewnętrzne modelu: G (wydatki rządowe), MS (podaż pieniądza), t (stawka podatkowa).
Współczynniki empiryczne (a, b, e, d, g, m”, n, k, h) są dodatnie i stosunkowo stabilne.
W krótkim okresie, gdy gospodarka znajduje się w stanie niepełnego wykorzystania zasobów (Y≠Y*), poziom cen P jest stały (z góry określony), a stopa procentowa R i dochód całkowity Y są elastyczne. Ponieważ P = const, więc nominalny i prawdziwe wartości wszystkie zmienne są takie same.
W długim okresie, gdy gospodarka znajduje się w stanie pełnego wykorzystania zasobów (Y=Y*), poziom cen P jest elastyczny. W tym przypadku zmienna MS (podaż pieniądza) jest wartością nominalną, a wszystkie pozostałe zmienne w modelu są realne.
Krzywa IS jest krzywą równowagi na rynku produktowym. Reprezentuje zbiór punktów charakteryzujących wszystkie kombinacje Y i R, które jednocześnie spełniają funkcje tożsamości dochodu, konsumpcji, inwestycji i eksportu netto. We wszystkich punktach krzywej IS inwestycje i oszczędności są równe. Termin IS odzwierciedla tę równość (Inwestycja = Oszczędności).
Najprostsze graficzne wyprowadzenie krzywej IS polega na wykorzystaniu funkcji oszczędności i inwestycji (patrz rysunek 9.1). Na ryc. Rysunek 9.1a przedstawia funkcję oszczędności: wraz ze wzrostem dochodu z Y1 do Y2 oszczędności rosną z S1 do S2. Na ryc. Rysunek 9.1b przedstawia funkcję inwestycji: wzrost oszczędności powoduje zmniejszenie stopy procentowej z R1 do R2 i zwiększenie inwestycji z I1 do I2. W tym przypadku I1 = S1 i I2 = S2. Na ryc. Rysunek 9.1,c przedstawia krzywą IS: im niższa stopa procentowa, tym wyższy poziom dochodu.
Podobne wnioski można uzyskać stosując keynesowski model krzyżowy (rysunek 9.2). Na ryc. Rysunek 9.2a przedstawia funkcję inwestycji: wzrost stopy procentowej z R1 do R2 zmniejsza planowaną inwestycję z I(R1) do I(R2). Na ryc. Rysunek 9.2b przedstawia krzyż Keynesa: spadek planowanych inwestycji powoduje zmniejszenie dochodu z Y1 do Y2. Na ryc. Rysunek 9.2c przedstawia krzywą IS: im wyższa stopa procentowa, tym niższy poziom dochodów.
Równanie krzywej IS można otrzymać, podstawiając równania 2, 3 i 4 do podstawowej tożsamości makroekonomicznej i rozwiązując je dla R i Y.
Równanie krzywej IS względem R to:
Równanie krzywej IS względem Y to:
Współczynnik charakteryzuje kąt nachylenia krzywej IS względem osi Y, co jest jednym z parametrów efektywności porównawczej polityki fiskalnej i Polityka pieniężna.
Krzywa IS jest bardziej płaska pod warunkiem, że:
wrażliwość inwestycji (d) i eksportu netto (n) na dynamikę stóp procentowych jest wysoka; krańcowa skłonność do konsumpcji (b) jest duża; krańcowa stawka podatkowa (t) jest niska; Krańcowa skłonność do importu (m”) jest niewielka.
Pod wpływem wzrostu wydatków rządowych G lub obniżenia podatków T krzywa IS przesuwa się w prawo. Zmiana stawek podatku t powoduje także zmianę kąta jego nachylenia. W dłuższej perspektywie nachylenie IS można również zmienić poprzez politykę dochodową, ponieważ rodziny o wysokich dochodach mają stosunkowo niższą krańcową skłonność do konsumpcji niż rodziny o niskich dochodach. Pozostałe parametry (d, n, m”) praktycznie nie podlegają wpływom polityki makroekonomicznej i są nimi głównie czynniki zewnętrzne które decydują o jego skuteczności.
Krzywa LM jest krzywą równowagi na rynku pieniężnym. Rejestruje wszystkie kombinacje Y i R, które spełniają funkcję popytu na pieniądz przy wartości podaży pieniądza MS określonej przez Bank Centralny (Krajowy). We wszystkich punktach krzywej LM popyt na pieniądz jest równy jego podaży. Termin LM odzwierciedla tę równość (preferencja płynności = podaż pieniądza) (patrz rys. 9.3).
Graficzne wyjście krzywej LM.
Ryż. 9.3a pokazuje, że na rynku pieniężnym wzrost dochodu z Y1 do Y2 zwiększa popyt na pieniądz, a co za tym idzie, zwiększa stopę procentową z R1 do R2. Ryż. Rysunek 9.3b przedstawia krzywą LM: im wyższy poziom dochodów, tym wyższa stopa procentowa.
Równanie krzywej LM można otrzymać rozwiązując równanie 5 modelu w odniesieniu do R i Y.
Równanie krzywej LM to:
(w stosunku do R);
(w stosunku do Y).
Współczynnik charakteryzuje kąt nachylenia krzywej LM względem osi Y, który podobnie jak kąt nachylenia krzywej IS określa skuteczność porównawcza politykę fiskalną i monetarną.
Krzywa LM jest stosunkowo płaska pod warunkiem, że:
wrażliwość popytu na pieniądz na dynamikę rynkowej stopy procentowej (h) jest wysoka; Wrażliwość popytu na pieniądz na dynamikę PKB (k) jest niska.
Wzrost podaży pieniądza MS lub spadek poziomu cen P przesuwa krzywą LM w prawo.
Równowagę w modelu osiąga się w punkcie przecięcia krzywych IS i LM (patrz rys. 9.4.).
Algebraicznie, wyjście równowagi można znaleźć, podstawiając wartość R z równania IS do równania LM i rozwiązując to drugie dla Y.
(pod warunkiem że .
Przy ustalonym poziomie cen P wartość równowagi Y będzie wyjątkowa.
Wartość równowagi stopy procentowej R można znaleźć, podstawiając wartość równowagi Y do równania IS lub LM i rozwiązując ją jako R.
Względna skuteczność polityki fiskalnej i pieniężnej
Ekspansja fiskalna. Zwiększone wydatki rządowe i obniżki podatków prowadzą do efektu wypychania, co znacząco ogranicza skuteczność ekspansywnej polityki fiskalnej (zob. wykres 9.5).
Jeśli wydatki rządowe G wzrosną, wówczas wydatki ogółem i dochody wzrosną, co prowadzi do wzrostu wydatków konsumpcyjnych C. Zwiększona konsumpcja z kolei zwiększa całkowite wydatki i dochód Y, z efektem mnożnikowym. Wzrost Y przyczynia się do wzrostu popytu na pieniądz MD, ponieważ gospodarka ulega duża ilość transakcje. Wzrost popytu na pieniądz przy stałej podaży powoduje wzrost stopy procentowej R. Wzrost stóp procentowych powoduje zmniejszenie poziomu inwestycji I i eksportu netto Xn. Spadek eksportu netto wiąże się także ze wzrostem dochodów ogółem Y, któremu towarzyszy wzrost importu. W efekcie wzrost zatrudnienia i produkcji wywołany ekspansywną polityką fiskalną jest częściowo eliminowany poprzez wypieranie prywatnych inwestycji i eksportu netto.
Gdyby nie było wypierania inwestycji i eksportu netto, wówczas wzrost Y w wyniku wzrostu wydatków rządowych (lub obniżenia podatków) wyniósłby (Y0Y2). Jednakże, ze względu na efekt wypierania, rzeczywisty wzrost Y wynosi jedynie (Y0Y).
Ekspansja monetarna. Wzrost podaży pieniądza pozwala na krótkotrwały wzrost gospodarczy bez efektu wypychania, ale ma przeciwstawny wpływ na dynamikę eksportu netto.
Wzrostowi podaży pieniądza Ms towarzyszy spadek stóp procentowych R (patrz rys. 9.6), w miarę zwiększania się zasobów kredytowych i spadku ceny kredytu. Przyczynia się to do wzrostu inwestycji I. W efekcie zwiększają się wydatki ogółem i dochody Y, powodując wzrost spożycia C. Na dynamikę eksportu netto Xn wpływają dwa przeciwdziałające czynniki: wzrost dochodów ogółem Y, któremu towarzyszy poprzez spadek eksportu netto oraz spadek stopy procentowej, któremu towarzyszy jej wysokość. Konkretna zmiana Xn zależy od wielkości zmian Y i R, a także od wartości krańcowej skłonności do importu m” i współczynnika n.
Względną skuteczność polityki fiskalnej i pieniężnej określa się w zależności od:
a) stopień wrażliwości funkcji inwestycji i eksportu netto na dynamikę rynkowej stopy procentowej (współczynniki d i n);
b) stopień wrażliwości popytu na pieniądz na dynamikę rynkowej stopy procentowej (współczynnik h).
O względnej efektywności ekspansywnej polityki fiskalnej decyduje wielkość efektu wypierania. Jeśli efekt wypychania jest mniejszy niż efekt wzrostu produkcji, wówczas, przy założeniu niezmienionych warunków, polityka fiskalna jest skuteczna.
Efekt wypierania jest stosunkowo nieistotny w dwóch przypadkach:
jeśli inwestycje i eksport netto są niewrażliwe na wzrost stóp procentowych na rynku pieniężnym, to znaczy, jeśli współczynniki wrażliwości d i n są stosunkowo małe. W tym przypadku nawet znaczny wzrost R spowoduje jedynie nieznaczne przesunięcie I i Xn, a zatem ogólny wzrost Y będzie znaczny. Graficznie sytuację tę ilustruje bardziej stroma krzywa IS (patrz rys. 9.7). Nachylenie krzywej LM ma w tym przypadku znaczenie drugorzędne. Jeśli popyt na pieniądz jest bardzo wrażliwy na wzrost stóp procentowych i niewielki wzrost R wystarczy, aby zrównoważyć rynek pieniężny. Ponieważ wzrost R jest nieznaczny, efekt przemieszczenia będzie stosunkowo niewielki (nawet przy stosunkowo wysokich współczynnikach wrażliwości I i Xn na dynamikę R). Graficznie sytuację tę ilustruje bardziej płaska krzywa LM (patrz rys. 9.8). Nachylenie krzywej IS ma w tym przypadku znaczenie drugorzędne.
Ekspansywna polityka fiskalna okazuje się najskuteczniejsza, gdy łączy stosunkowo stromy IS i stosunkowo płaski LM (zob. wykres 9.9). W tym przypadku efekt wypychania jest bardzo mały, ponieważ wzrost stóp procentowych jest bardzo mały, a współczynniki d i n są bardzo małe. Całkowity wzrost Y wynosi (Y0Y1).
Ekspansywna polityka fiskalna jest stosunkowo nieskuteczna, jeśli efekt wypychania przewyższa efekt wzrostu produkcji.
Efekt wypierania jest znaczący, jeżeli:
inwestycje i eksport netto są bardzo wrażliwe na zmiany stóp procentowych, co oznacza, że współczynniki d i n są bardzo duże. W tym przypadku nawet niewielki wzrost R spowoduje duży spadek I i Xn, a zatem ogólny wzrost Y będzie niewielki. Graficznie sytuację tę ilustruje stosunkowo płaska krzywa IS (patrz rys. 9.10). Nachylenie krzywej LM ma w tym przypadku znaczenie drugorzędne. Popyt na pieniądz jest niewrażliwy na dynamikę R. W tym przypadku, aby zrównoważyć rynek pieniężny, potrzebny jest bardzo znaczny wzrost R. Powoduje to bardzo silny efekt wypierania nawet przy stosunkowo małych współczynnikach d i n. Graficznie sytuację tę ilustruje bardziej stroma krzywa LM (patrz rysunek 9.11). Nachylenie krzywej IS ma w tym przypadku znaczenie drugorzędne.
Ekspansywna polityka fiskalna okazuje się najmniej skuteczna w przypadku połączenia relatywnie płaskiego IS i stromego LM (zob. wykres 9.12). W tym przypadku wzrost Y równy (Y0Y1) jest bardzo mały, ponieważ wzrost stóp procentowych jest bardzo duży, a współczynniki d i n są znaczące.
O względnej skuteczności stymulowania polityki pieniężnej decyduje wielkość stymulującego wpływu wzrostu podaży pieniądza i spadku stóp procentowych na dynamikę inwestycji i eksportu netto. Ten efekt stymulujący jest przeciwieństwem efektu represji.
Stymulujący wpływ na I i Xn jest stosunkowo duży w 2 przypadkach:
jeśli I i Xn są bardzo wrażliwe na dynamikę stóp procentowych. Graficznie odpowiada to stosunkowo płaskiemu IS (patrz ryc. 9.13). W tym przypadku nawet niewielki spadek R w odpowiedzi na wzrost podaży pieniądza prowadzi do znacznego wzrostu I i Xn, co znacząco zwiększa Y. Nachylenie krzywej LM ma w tym przypadku znaczenie drugorzędne. jeśli popyt na pieniądz jest niewrażliwy na dynamikę R. Graficznie odpowiada to stosunkowo stromym LM. W tym przypadku wzrostowi podaży pieniądza towarzyszy bardzo duży spadek stóp procentowych, co znacznie zwiększa I i Xn nawet przy stosunkowo nieznacznych współczynnikach d i n. Kąt nachylenia IS ma w tym przypadku znaczenie drugorzędne.
Ekspansywna polityka pieniężna jest najskuteczniejsza w połączeniu ze stosunkowo stromym LM i płaskim IS (zob. Wykres 9.14). W tym przypadku obniżka stóp procentowych jest bardzo znacząca, a współczynniki d i n są znaczące. Zatem wzrost Y równy (Y0Y1) jest stosunkowo duży.
Ekspansywna polityka pieniężna jest stosunkowo nieskuteczna ze względu na dużą wrażliwość popytu na pieniądz na dynamikę R, a także małą wrażliwość inwestycji i eksportu netto na dynamikę stopy procentowej.
Płaski LM oznacza, że rynek pieniężny dochodzi do równowagi przy bardzo niewielkim spadku R w odpowiedzi na wzrost podaży pieniądza. Nawet jeśli I i Xn są bardzo wrażliwe na zmiany R, tak niewielka obniżka stóp procentowych nie wystarczy, aby znacząco zwiększyć inwestycje i eksport netto. Dlatego ogólny wzrost mocy wyjściowej (ΔY) jest bardzo mały (patrz rys. 9.15).
Strome IS oznacza, że nawet przy znacznym obniżeniu R inwestycje i eksport netto wzrosną bardzo nieznacznie, ponieważ współczynniki d i n są bardzo małe. Zatem ogólny wzrost produkcji będzie nieznaczny nawet przy dużym wzroście podaży pieniądza i znacznym spadku stóp procentowych (patrz rys. 9.16).
Polityka pieniężna jest najmniej efektywna przy jednoczesnym połączeniu stromego IS i płaskiego LM (Wykres 9.17). W tym przypadku R nieznacznie maleje, a reakcja na to ze strony I i Xn jest bardzo słaba. Zatem całkowity wzrost jest bardzo mały i równy (Y0Y1).
Wyprowadzenie krzywej zagregowanego popytu z modelu IS-LM oraz Polityka ekonomiczna kiedy zmieniają się poziomy cen
Na ryc. 9.18. przedstawiono graficzną metodę wyznaczania krzywej zagregowanego popytu z modelu IS-LM.
Równanie zagregowanego popytu można otrzymać z wyrażenia algebraicznego dla równowagi Y (patrz 9.1. tego wykładu), pod warunkiem wprowadzenia do niego elastycznych cen. W uogólnionej formie można to przedstawić jako:
gdzie α, β, γ, θ są współczynnikami uogólniającymi.
Wzrost poziomu cen z P1 do P2 zmniejsza realną podaż pieniądza, co graficznie odpowiada przesunięciu krzywej LM w lewo (patrz rys. 9.18-A). Spadek podaży pieniądza zwiększa stopę procentową R, co prowadzi do spadku inwestycji I i relatywnie zmniejszenia eksportu netto Xn. W rezultacie wielkość produkcji Y zmniejsza się z Y1 do Y2 (patrz rys. 9.18-B).
Wzrost wydatków rządowych, obniżka podatków lub wzrost podaży pieniądza przesuwają krzywą zagregowanego popytu w prawo. Ten sam typ przesunięcia krzywej AD towarzyszy zupełnie innym przesunięciom krzywych IS i LM, odpowiadającym miarom stymulowania polityki fiskalnej i pieniężnej (por. wykresy 9.19 i 9.20).
Rozważmy bardziej szczegółowo stymulującą politykę fiskalną w przypadku zmiany poziomu cen. Załóżmy, że gospodarka zaczyna się w punkcie C (patrz rys. 9.21). Wraz ze wzrostem wydatków rządowych G (lub spadkiem podatków T) krzywa IS przesuwa się do pozycji IS, co odzwierciedla wzrost zagregowanego popytu do AD.” Przesunięcie AD powoduje inflację popytu – poziom cen wzrasta z P0 do P1. Pod wpływem rosnących cen realna podaż pieniądza ulega relatywnemu zmniejszeniu i krzywa LM przesuwa się w lewo (do pozycji LM). W punkcie A ustala się krótkoterminowa równowaga makroekonomiczna.
W warunkach inflacji popytowej podmioty gospodarcze stopniowo dostosowują swoje zachowanie: rosną stopy nominalne wynagrodzenie. Zwiększa to średnie koszty jednostkowe i zmniejsza zyski firm. Stopniowo firmy zaczynają ograniczać swoją produkcję, a krzywa AS powoli przesuwa się w lewo.
Obniżenie AS powoduje dalszy wzrost cen (inflacja kosztowa) z P1 do P2. Ten wzrost cen przesuwa krzywą LM bardziej w lewo, do pozycji LM. Ponieważ podaż pieniądza stale maleje, stopa procentowa stale rośnie (od R0 do R2). W punkcie B ustala się długoterminowa równowaga makroekonomiczna z większą liczbą wysoki poziom cen i stóp procentowych niż w punkcie C oraz zmianę struktury gospodarki na korzyść sektora publicznego. W tym przypadku poziom produkcji jest równy potencjałowi.
Istota stymulowania polityki pieniężnej przy zmianach poziomu cen sprowadza się do następujących kwestii. Załóżmy, że gospodarka zaczyna się w punkcie B (patrz rysunek 9.22). Wzrost podaży pieniądza przesuwa krzywą LM w prawo do LM”, co odzwierciedla wzrost zagregowanego popytu AD do AD”. Przesunięciu AD towarzyszy inflacja popytowa – ceny rosną z P0 do P1. To relatywnie zmniejsza realną podaż pieniądza i krzywa LM przesuwa się z powrotem w lewo, do pozycji LM. W punkcie A ustala się krótkoterminowa równowaga makroekonomiczna.
Następnie inflacja kosztowa prowadzi do spadku zagregowanej podaży: krzywa AS przesuwa się w lewo do AS. Wzrost cen z P1 do P2 powoduje powrót krzywej LM pozycja początkowa LM, ponieważ realna podaż pieniądza stale maleje. W punkcie B ustala się długoterminowa równowaga makroekonomiczna na potencjalnym poziomie produkcji, początkowy poziom stóp procentowych R0 i poziom cen wzrastają z P0 do P2. Oczywiście w dłuższej perspektywie wzrost podaży pieniądza tylko powoduje wzrost cen przy niezmienionych zmiennych realnych. Zjawisko to nazywa się pieniądzem neutralnym.
Wraz z jednorazowym i nieoczekiwanym wzrostem podaży pieniądza w krótki okres spadają zarówno realne, jak i nominalne stopy procentowe (choć zmiany stopy nominalnej mogą być niewielkie). W dłuższej perspektywie obie stopy procentowe pozostają bez zmian.
Jeżeli w perspektywie długoterminowej zachodzą zmiany w tempie wzrostu podaży pieniądza, to w dłuższej perspektywie nominalna stopa procentowa wzrasta, „wypychana” przez wzrost poziomu oczekiwanej inflacji. Nie wyklucza to jednak krótkoterminowych obniżek stopy nominalnej w związku z bieżącymi działaniami polityki pieniężnej. Oczekiwana stopa wzrostu podaży pieniądza, zgodnie z równaniem Fishera, nie ma zauważalnego wpływu na realną stopę procentową.
Zarówno ekspansja fiskalna, jak i monetarna dają jedynie krótkotrwałe skutki wzrostu zatrudnienia i produkcji i nie przyczyniają się do wzrostu gospodarczego potencjał gospodarczy. Zadania zapewnienia długoterminowego wzrostu gospodarczego nie da się rozwiązać poprzez politykę regulacji zagregowanego popytu. Zachęty do wzrostu gospodarczego są powiązane z polityką zagregowanej podaży.
Model IS-LM (Model IS/LM) to model makroekonomiczny opisujący równowagę ogólną w gospodarce, powstający w wyniku połączenia dwóch modeli równowagi na rynku dóbr (IS) i rynku pieniężnym (LM).
Pokazuje, jak i pod wpływem jakich czynników dochody i produkcja zmieniają się w krótkim okresie przy stałym poziomie cen. W tym modelu krzywa IS pokazuje „inwestycję” i „oszczędność”. Z kolei krzywa LM pokazuje „płynność” i „pieniądze”. Krzywa IS odzwierciedla sytuację na rynku towarów, a krzywa LM odzwierciedla sytuację na rynku pieniężnym. Obie części modelu łączy stopa procentowa, ponieważ od niej zależą zarówno inwestycje, jak i popyt na pieniądz.
Krzywa IS |
Wzrost stopy procentowej z r 1 do r 2 zmniejsza inwestycje i planowane wydatki, co prowadzi do zmniejszenia produkcji i dochodu z V 1 do V 2. Spadek dochodów powoduje również zmniejszenie oszczędności. Mianowicie krzywa IS pokazuje tę zależność pomiędzy stopą dochodu, odsetkami, inwestycjami i oszczędnościami.
Krzywa LM ustala wszystkie kombinacje produkcji (V) i stopy procentowej (r), gdy podaż pieniądza jest równa popytowi na pieniądz. Poziom cen uważa się za stały, co jest typowe dla keynesizmu analiza krótkoterminowa gospodarka. W tym przypadku podaż pieniądza w ujęciu realnym jest stała i niezależna od stopy procentowej. Jednocześnie popyt na pieniądz zależy od stopy procentowej, która reprezentuje koszt alternatywny utrzymywania pieniędzy: im wyższa stopa procentowa, tym większy dochód rezygnujesz z trzymania pieniędzy w formie gotówki. Dlatego popyt na pieniądz jest odwrotnie proporcjonalny do stopy procentowej.
Krzywą LM pokazano na rysunku.
|
Krzywa LM |
Wzrost dochodu z V 1 do V 2 spowoduje wzrost popytu na pieniądz i stopę procentową oraz przesunięcie krzywej popytu na pieniądz w górę i w prawo. Chcąc zachować równowagę na rynku pieniężnym, bank centralny będzie zwiększał podaż pieniądza. Dlatego krzywa LM ma nachylenie dodatnie. Równowaga makroekonomiczna osiągana jest w punkcie przecięcia krzywych IS-LM.
Dwa równania modelu IS-LM:
Parametry M, P, G, T są w tym modelu przyjęte jako wielkości egzogeniczne.
W punkcie przecięcia krzywych wydatki realne są równe planowanym, a popyt na środki realne jest równy ich podaży. Model ten służy do analizy wpływu dochodowego krótkoterminowych zmian w polityce fiskalnej i pieniężnej.
56. Keynesowski krzyż i mnożniki
Krzyż keynesowski to model makroekonomiczny w teorii ekonomii, który pokazuje pozytywny związek między zagregowanymi wydatkami a ogólnym poziomem cen w kraju.
Zagregowana podaż to suma ofert towarów i usług. W gospodarce jako całości kwota całkowitego dochodu w gospodarce.
Y=W+R+I+P(W-wynagrodzenie; R-renta; I-%; P-wartość nadwyżki)
|
Keynesowski krzyż |
Keynesowski model AS-SPAS zakłada niepełne wykorzystanie zasobów, sztywność wartości nominalnych i elastyczność wartości realnych i działa w krótkim okresie.
Neoklasyczny opiera się na ekonomii pełnego zatrudnienia, elastyczności wskaźników i sztywności wskaźników realnych i działa w długich okresach.
LPAS jest ogólnym modelem zagregowanej podaży zawierającym segment modelu keynesowskiego i neoklasycznego.
P
dochody AD`
OGŁOSZENIE` zdanie C
OGŁOSZENIE
D-popyt
Y
Z keynesowskiego modelu krzyżowego możemy wyciągnąć wnioski na temat luki: Jeżeli rzeczywista produkcja równowagi jest niższa od potencjalnej, oznacza to, że popyt jest nieefektywny, tj. łączne wydatki są niewystarczające, aby zapewnić pełne wykorzystanie zasobów. A jeśli wręcz przeciwnie, wraz ze wzrostem produktu potencjalnego pojawi się recesyjna inflacja, tj. Nadmierny zagregowany popyt pojawia się w warunkach, w których nie jest możliwe zwiększenie wolumenu produkcji.
Kiedy AD i AC gwałtownie się zmieniają, obserwuje się szoki popytowe i podażowe. Efekt równowagi „x” wynika z elastyczności cen w dół.
Rynek produktowy i krzywaJEST.
IS odzwierciedla relację pomiędzy stopą procentową a poziomem dochodów na rynku towarów i usług.
Aby uzyskać krzyż Keynesowski, potrzebne są czynniki określające wielkość planowanych wydatków (kwota, jaką gospodarstwa domowe, firmy i branże planują wydać na towary i usługi) Ex = 0 (Ex-export).
Planowane i faktyczne wydatki. Różnica między nimi: Ponieważ firmy są zmuszone do dokonywania nieplanowanych inwestycji w zapasy.
Warunki do rozważenia: Niech gospodarka zostanie zamknięta. Przykład=0
Planowane wydatki: PNB-C+I+G
C=dochód(Y)-podatki(T)
PNB=C(Y-T)+I+G=E(planowane wydatki)
E Nachylenie E zależy od krańcowej skłonności do konsumpcji.
E=U E=(U-T)+E+G
Teoria mnożnika jest jednym z najważniejszych elementów tej koncepcji J.M. Keynesa. Mnożnik inwestycji to współczynnik odzwierciedlający zależność pomiędzy zmianami dochodów a zmianami inwestycji. Pokazuje, jakie zmiany produkcji krajowej wynikają ze zmian w wydatkach inwestycyjnych.
Według teorii Keynesa optymalna wysokość dochodu narodowego, przy której gospodarka osiąga równowagę, zapewnia, że przy pewnym wzroście inwestycji dochód narodowy rośnie wielokrotnie, gdyż inwestycje pierwotne prowadzą do efektu mnożnikowego (mnożnikowego, rosnącego) poprzez pierwotne, wtórne, itp. inwestycje.
Współczynnik mnożenia MP wyznacza się w następujący sposób:
MR = ΔND/ΔI,
gdzie ΔND oznacza wzrost dochodu narodowego; ΔI - wzrost inwestycji.
Współczynnik mnożenia MP jest odwrotnością krańcowej skłonności do oszczędzania (MP = 1/MPS), zatem:
ΔND = (1/ MPS) ΔI
W konsekwencji wzrost konsumpcji prowadzi do wzrostu współczynnika mnożenia i zwiększenia przyrostu dochodu narodowego przy danej wielkości przyrostu inwestycji. Wzrost wolumenu oszczędności powoduje zatem zmniejszenie wartości mnożnika i zmniejszenie przyrostu dochodu narodowego przy danej wielkości przyrostu inwestycji.
Mnożnik ma bezpośredni i odwrotny wpływ na produkcję krajową. W miarę wzrostu inwestycji będzie można zaobserwować zwielokrotniony pozytywny efekt. Zmniejszone inwestycje będą miały zwielokrotniający się negatywny skutek. Brak równowagi pomiędzy inwestycjami a oszczędnościami prowadzi do dwóch negatywnych konsekwencji w gospodarce: luki inflacyjnej i deflacyjnej.
Luka inflacyjna ma miejsce, gdy inwestycje przewyższają oszczędności (I > S). Potrzeba inwestycji okazuje się większa niż realna możliwość jej poniesienia, gdyż nie ma odpowiedniej kwoty oszczędności. W związku z tym, że większość oszczędności trafia na konsumpcję, powstaje popyt, którego nie wystarczy na inwestycje. Następuje wzrost cen (na nie presja inflacyjna).
Luka deflacyjna ma miejsce, gdy oszczędności przewyższają inwestycje (S > I). W miarę wzrostu oszczędności spada konsumpcja i popyt, co powoduje spadek produkcji przemysłowej i wzrost bezrobocia. Efekt mnożnikowy objawia się w tym przypadku tym, że spadek produkcji w jednych gałęziach przemysłu powoduje spadek w innych (efekty wtórne i trzeciorzędne w gospodarce).
Model IS-LM
Model IS-LM(inwestycja (I), oszczędności (S), (preferencja płynności = popyt na pieniądz) (L), pieniądz (M)) - model makroekonomiczny opisujący ogólną równowagę makroekonomiczną, utworzoną przez połączenie modeli równowagi dóbr (IS krzywa) i pieniężny (krzywa LM). Model został opracowany przez angielskich ekonomistów Johna Hicksa i Alvina Hansena i zastosowany po raz pierwszy w 1937 roku.
Model
Każdy punkt na krzywej IS odpowiada równowadze na rynku dóbr, która jest wyznaczana przez stosunek PKB (Y) do stopy procentowej (i). Krzywa IS modeluje dwie zależności:
- Zależność wielkości inwestycji od stopy procentowej. Im wyższa stopa procentowa, tym niższa inwestycja. (Koszty transferu. Oznacza to, że przy wysokim tempie biznes o niskich dochodach przestaje funkcjonować - odbierane są z niego inwestycje). W rezultacie spada produkcja krajowa, a wraz z nią dochód narodowy. (Jeśli jednak jest to reakcja na wzrost cen surowców, jest to adekwatne do sytuacji ograniczenie działalności produkcyjnej. Produkcja w tej sytuacji może zostać zwiększona poprzez wprowadzenie nowych technologii.)
Z kolei każdy punkt na krzywej LM odpowiada równowadze na rynku pieniężnym. Krzywa LM modeluje zależność stopy procentowej od dochodu narodowego. Im wyższy dochód, tym wyższa stopa procentowa (wyższe dochody → wyższe wydatki konsumpcyjne → większy popyt na gotówkę → wyższe oprocentowanie).
Dopiero na przecięciu krzywych zostaje osiągnięta równowaga pomiędzy obydwoma rynkami.
Interpretacja
Model IS-LM pozwala na wizualizację zależności pomiędzy takimi zmiennymi makroekonomicznymi jak stopa procentowa, podaż pieniądza, poziom cen, popyt na gotówkę, popyt na towary, a poziom produkcji gospodarki. Zmiany jednej lub kilku z tych wielkości prowadzą do przesunięcia punktu przecięcia krzywych LM i IS, co z kolei określa poziom produkcji (i dochodów) gospodarki, a także odpowiadający mu poziom stóp procentowych.
Zobacz też
Notatki
Fundacja Wikimedia. 2010.
Zobacz, co „Model IS-LM” znajduje się w innych słownikach:
Model- i, f. model m., to. modello, niemiecki Modelka, podłoga Model. 1. Próbka, z której wyjęto formę w celu odlania lub odtworzenia w innym materiale. BAS 1. Ostrzyć model naczyń, wykonać rzeźby, wykonać formy 15.11.1717 Umowa z Antonio Bonaveri... Historyczny słownik galicyzmów języka rosyjskiego
- (model zagregowanego popytu i zagregowanej podaży) model makroekonomiczny uwzględniający równowagę makroekonomiczną w warunkach zmian cen w krótkim i długim okresie... Wikipedia
1) reprodukcja przedmiotu w zmniejszonych rozmiarach; 2) modelka pełniąca funkcję modela przy malarstwie lub rzeźbie; 3) próbkę, według której wykonany jest dowolny produkt. Słownik obcojęzyczne słowa, zawarte w języku rosyjskim. Pawlenkow F., 1907 ... Słownik obcych słów języka rosyjskiego
Model funkcjonowania psychiki człowieka stosowany w socjonice. Model ten hipotetycznie identyfikuje osiem funkcji w psychice, ułożonych schematycznie w formie prostokąta 2x4 na czterech poziomych poziomach i dwóch pionowych blokach... ... Wikipedia
- [de], modele, kobiety. (modele francuskie). 1. Próbka, przykładowy egzemplarz jakiegoś produktu (specjalny). Model produktu. Modelka sukni. 2. Powielony, zwykle w zmniejszonej formie, przykład jakiejś konstrukcji (technicznej). Model samochodu. 3. Wpisz,... ... Słownik Uszakowa
Zobacz przykład... Słownik synonimów
Model- Wielkoskalowa próbka przedmiotowa obiektu lub jego części, odzwierciedlająca ich strukturę i działanie [Słownik terminologiczny konstrukcji w 12 językach (VNIIIS Gosstroy ZSRR)] model Reprezentacja systemu, procesu, usługi IT, elementu konfiguracji. . Przewodnik tłumacza technicznego
- (model) Uproszczony system służący do symulacji niektórych aspektów gospodarki realnej. Teoria ekonomii zmuszona jest posługiwać się uproszczonymi modelami: rzeczywistymi Ekonomia swiata tak duże i złożone, że jest to po prostu niemożliwe... ... Słownik ekonomiczny
- (modele francuskie, z łac. miara modułu, próbka, norma), w logice i metodologii nauki analogia (schemat, struktura, system znaków) zdefiniowane fragment rzeczywistości naturalnej lub społecznej, wytwór człowieka. kultura, konceptualnie teoretyczna... ... Encyklopedia filozoficzna
Abstrakcyjna lub rzeczywista reprezentacja obiektów lub procesów, która jest adekwatna do badanych obiektów (procesów) w odniesieniu do określonych kryteriów. Na przykład matematyczny model warstwowania (abstrakcyjny model procesu), schemat blokowy... ... Encyklopedia geologiczna
- (model IS LM) Model często używany jako ekskluzywny prosty przykład równowaga ogólna w makroekonomii. Krzywa IS przedstawia kombinację dochodu narodowego Y i stopy procentowej r, przy której... ... Słownik ekonomiczny
(Model IS/LM) to model makroekonomiczny opisujący równowagę ogólną w gospodarce, powstający w wyniku połączenia dwóch modeli równowagi na rynku dóbr (IS) i rynku pieniężnym (LM).
Model IS-LM (model dochodów i wydatków) łączy rynki pieniężne i rynki produktów w jeden system. Model ten został pierwotnie (w 1937 r.) zaproponowany przez angielskiego ekonomistę J. Hicksa, a później uzupełniony przez Amerykanina E. Hansena jako interpretacja istoty teorii keynesowskiej. Model ten jest typowy dla gospodarki zamkniętej.
Wzrost stopy procentowej z (\mathrm r)_1 do (\mathrm r)_2 zmniejsza inwestycje i planowane wydatki, co prowadzi do zmniejszenia produkcji i dochodu z (\mathrm V)_1 do (\mathrm V)_2. Spadek dochodów powoduje również zmniejszenie oszczędności. Mianowicie krzywa IS pokazuje tę zależność pomiędzy stopą dochodu, odsetkami, inwestycjami i oszczędnościami.
Wzrost wydatków rządowych o \mathrm(AG) przesunie planowaną krzywą wydatków w górę, co spowoduje wzrost produkcji. Wzrost dochodów spowoduje wzrost oszczędności i inwestycji przy tej samej stopie procentowej. Spadek zakupów rządowych, przy niezmienionych pozostałych elementach podstawowej tożsamości makroekonomicznej, będzie skutkować zmniejszeniem dochodów, oszczędności i inwestycji. Zatem krzywą IS można wykorzystać do analizy wpływu polityki fiskalnej na produkcję.
Krzywa LM ustala wszystkie kombinacje wolumenu produkcji (\mathrm V) i stopy procentowej (\mathrm r), gdy podaż pieniądza jest równa popytowi na pieniądz. Poziom cen uznawany jest za stały, co jest typowe dla keynesowskiej krótkoterminowej analizy gospodarki. W tym przypadku podaż pieniądza w ujęciu realnym jest stała i niezależna od stopy procentowej. Jednocześnie popyt na pieniądz zależy od stopy procentowej, która reprezentuje koszt alternatywny utrzymywania pieniędzy: im wyższa stopa procentowa, tym większy dochód rezygnujesz z trzymania pieniędzy w formie gotówki. Dlatego popyt na pieniądz jest odwrotnie proporcjonalny do stopy procentowej.
(\mathrm(MP))^\mathrm D\;=\;\mathrm L(\mathrm r).
Krzywą LM pokazano na rysunku.
Dwa równania modelu IS-LM:
(\mathrm(IS))\;\mathrm V\;=\;\mathrm C(\mathrm V\;-\;\mathrm T)\;+\;\mathrm I(\mathrm r)\;+\ ;\mathrm G,
(\mathrm(LM))\;\mathrm M/\mathrm P\;=\;\mathrm L(\mathrm V,\;\mathrm r).
Parametry \mathrm M , \mathrm P , \mathrm G , \mathrm T są przyjęte w tym modelu jako wielkości egzogeniczne.
W punkcie przecięcia krzywych wydatki realne są równe planowanym, a popyt na środki realne jest równy ich podaży. Model ten służy do analizy wpływu dochodowego krótkoterminowych zmian w polityce fiskalnej i pieniężnej.
Podstawy teorii ekonomii. Kurs wykładowy. Pod redakcją Baskin A.S., Botkin O.I., Ishmanova M.S. Iżewsk: Wydawnictwo "Uniwersytet Udmurcki", 2000.
- Chleb z pomidorami, bazylią i czosnkiem Chleb z pomidorami, bazylią i czosnkiem
- Przepis na perliczkę w piekarniku Przepis na pieczoną perliczkę
- Shor Gogal: przepis na azerbejdżańskie bułeczki ze słonym lub słodkim nadzieniem Shorgogal Azerbejdżańskie przepisy na słodkie nadzienie
- Chleb chrupki z kiełków zbożowych